1｜退職金の運用で失敗しないための３つの原則

退職金は「人生最後のまとまったお金」。守りながら育てる視点が不可欠です。

退職金の運用には、大きな失敗を避けるための明確な原則があります。以下の3点を守ることで、将来の不安を和らげ、安心したセカンドライフを築くことができます。

1. 目的を明確にする
   生活費の補填、医療・介護への備え、旅行・趣味資金など、使途ごとに資金を分けましょう。
2. 期間に応じた運用をする
   「使う時期が決まっているお金」は流動性重視、「10年以上使わない資金」は成長型運用も検討できます。
3. リスクは分散する
   一つの商品に大金を投じるのではなく、複数の資産に分けておくことで、相場変動のリスクを抑えられます。

2｜なぜ「銀行の勧める商品」が選ばれやすいのか？

「安心感」「手軽さ」が判断を鈍らせているかもしれません。

退職直後、銀行の窓口で勧められた商品にそのまま資金を入れる方が少なくありません。背景には以下のような心理や環境があります：

• 長年の付き合いによる信頼感：給与振込などで付き合いのある銀行＝安全と錯覚しやすい
• 手続きが簡単：その場で口座から即時に運用できる手軽さ
• 専門家による比較がない：他の選択肢と比較しないまま「勧められたから」契約してしまう

しかし、銀行が勧める商品が必ずしも「あなたに最適」とは限りません。販売手数料や商品設計の偏りに注意が必要です。

3｜失敗事例：元本割れしてしまったケース

「元本保証だと思っていたのに…」

ある60代男性は、定年後に受け取った退職金3,000万円を、地元銀行で紹介された投資信託に一括投資しました。担当者からは「過去の実績が良く、将来も安定的に運用できる」と説明されたとのこと。

しかしその後、市場環境の変化により基準価額が下落。2年後には評価額が2,400万円を割り込み、約600万円の含み損を抱える結果に。

このケースでは、

• 一括投資でタイミングリスクを回避できなかった
• 運用目的の整理が不十分だった
• 元本保証ではない商品への過度な信頼

といった複合的な要因が失敗につながりました。

4｜成功事例：分散と目的設定で安心を得た夫婦

退職金の全額を運用に回さず、「使うお金」「守るお金」「育てるお金」に分けた工夫。

一方、あるご夫婦（60代・公務員OB）は、2,800万円の退職金のうち：

• 日常生活・医療予備資金：400万円を普通預金に
• 中期運用：1,500万円を債券ファンド＋毎月分配型投資信託に
• 長期成長資金：900万円をNISA口座で高配当株ETFへ

このように、「使途」と「時間軸」に応じて資金を整理したことで、市場の値動きにも一喜一憂せず、計画的な取り崩しができています。

特に「長期資金は下がっても慌てない」という心構えが、冷静な運用判断につながった好事例です。

5｜まとめ：情報の質で人生の質が変わる

同じ金額でも、「情報の質」と「相談先の質」でその後の人生が大きく変わります。

退職金の運用で失敗しないためには、商品ありきではなく「人生設計ありき」で考えることが重要です。

金融機関の都合ではなく、あなたの人生に寄り添った提案をしてくれる専門家と出会えるかどうかが、成功と失敗の分岐点になります。

私たちは、そのような人生設計の「セカンドオピニオン」として、情報の整理と納得できる選択のお手伝いをしております。退職金の運用に不安を感じたら、まずはお気軽にご相談ください。

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